三疯|Future Media/黄金不是投资，是你给这个荒谬世界投的反对票
引子：钱的谎言
在开启这个“金融常识”系列之前，三疯必须先要把大家脑子里关于“钱”的概念，像格式化硬盘一样，彻底清空。
我们大多数人，终其一生都在追求那个印着数字的纸片（人民币、美元）。
我们以为那就是财富。
错了。那只是“通货”（Currency），那不是“钱”（Money）。
记住这个常识，这是一切真正金融和投资学习的基础。
而要理解两者的区别，我们要从人类历史上最古老、最诚实、也最被低估的资产——黄金说起。
为什么说买黄金不是为了赚钱？深度解析黄金的货币本质与避坑指南。它是你给法币世界投的反对票。
一、黄金的孤独：五千年的寂寞王者
如果把金融资产比作一个班级：
股票是那个成绩好但情绪不稳定的学霸；
房产是那个家里有矿但行动迟缓的胖子；
债券是那个唯唯诺诺、听老师（政府）话的班长。
而黄金，是那个坐在角落里，五千年来一言不发，冷眼旁观所有人的老baby。
我们要知道，黄金最大的价值，就在于它的“无用”和“独立”。
它不是谁的负债（股票是公司的负债，债券是国家的负债，纸币是央行的负债）。
它不需要任何人的信用背书（纸币需要政府不倒台），需要央行不超发。
它在地球几乎任何一个角落、任何一个历史时期（哪怕是乱世），都能换来基本的生存所需，还有尊严。
二、巴菲特的傲慢与偏见
在投资界，黄金有一个著名的“死敌”，那就是股神巴菲特。
巴菲特曾多次在公开场合嘲笑黄金。他有一个著名的比喻：
“如果你把全世界的黄金都收集起来，可以铸成一个长宽高各68英尺的立方体。你可以站在梯子上抚摸它，但它不会给你任何回应。”
在最近这波黄金牛市之前，我相信很多人也瞧不起黄金。
巴菲特的逻辑似乎无懈可击：
不产生现金流：黄金不会生息，不会分红。
无用之物：除了做首饰和少量的工业用途，它没有任何生产力。
博傻游戏：你买它，只是赌下一个人会用更高的价格接盘。
巴菲特说错了吗？没有。
在“和平与繁荣”的周期里，在“法币信用良好”的时代里，在“生产力爆炸”的岁月里，持有黄金确实是愚蠢的。因为你会完美错过像可口可乐、苹果这样伟大公司的成长。
但是，巴菲特的理论有一个巨大的前提：
世界必须是“正常”的。
也就是：政府守信用，央行不乱印钞，地缘无战争，契约被尊重。
所以，巴菲特和我们最大的不同：他所处的美国和过去的这个时代的“高度稳定性”和发展的“确定性”，他在这个时代并没有生存和绝对避险的压力。问题是，今天的我们，所面临的处境，和他一样吗？
翻开人类五千年的历史，你会发现：“正常”只是短暂的插曲，“混乱”才是永恒的主旋律。
当罗马帝国的银币含银量从90%跌到5%时，当魏玛共和国的人民拿一推车马克去买面包时，当金圆券在上海滩变成废纸时。
那些曾经嘲笑黄金“无用”的人，最后都不得不跪下来求它救命。
黄金，就是那个在和平年代被学霸（巴菲特）嘲笑的差生，但在学校着火时，只有他知道灭火器在哪里。
三、为什么央行一边印钞，一边囤金？
这是一个巨大的讽刺。
世界各国的央行行长，在公开场合统统都会告诉你：黄金是野蛮的遗迹，法币才是现代文明的基石。
但转过身，他们在干什么？
他们在当下疯狂地买入黄金。中国央行、俄罗斯央行、甚至波兰、土耳其……全球央行正在以几十年来最快的速度囤积黄金。
因为他们比谁都清楚：他们发行的纸币，终将不断贬值，归零。
这在历史上发生过无数次：罗马的银币、宋朝的交子、魏玛共和国的马克、民国的金圆券、津巴布韦币……
所有法币的终局，都是因为政府管不住印钞的手，而变成废纸。
法币的平均寿命只有27年，而黄金的寿命已经几千年。
、买黄金，本质上是在买“看跌期权”
很多人问我：“三疯，现在的金价这么高，买了还能赚多少？”
当你问出这个问题时，你还是在用“法币思维”思考。
你不是在买黄金，你只是在卖法币。
现在的金价上涨（比如突破5500美元），不是因为黄金变得更值钱了（它还是一块金属），而仅仅只是因为美元和人民币变得更不值钱了。
你买入黄金，本质上是在做空全球央行的节操。
你在赌：这帮政客为了还债、为了打仗、为了收买选票，一定会毫无底线地开动印钞机。
只要是这个赌局，几千年来，黄金还没输过。
它是你在给这个荒谬的、充满泡沫的、债务堆积如山的法币世界，投下的一张“不信任票”。
五、实操指南：别买错了“船票”
既然黄金是诺亚方舟的船票，那你得保证你买的是真票，不是画在纸上的票。
绝对不要买：首饰金
周大福、老凤祥里的金项链，那是工艺品。一克溢价100-200元，买到手就亏20%，30%。乱世里，典当行只认克重，不认你的做工。
谨慎购买：纸黄金/银行积存金
你在银行 APP上买的黄金，本质上是银行欠你的黄金。如果在和平年代，这没问题，流动性好，无需自己存储。
但在极端情况下（比如大规模挤兑、系统性金融危机、甚至战争导致的断网），你账户里的那一串数字，可能完全无法兑现成实物。
所以没有物理交割能力的黄金，本质上就是一张欠条，一张废纸。
正确姿势：实物金条+现货 ETF作为底仓（30%）：买入投资金条（溢价极低的那种），锁在你自家的保险柜里，或者埋在院子里。这是你最后的防线，是留给孙子的。
作为交易（70%）：买入流动性好的黄金 ETF（如美股的 GLD/IAU，A股的黄金ETF）。这是为了在通胀初期，方便变现去抄底其他廉价资产（如崩盘后的核心房产）。
六、结语
不要再祈祷黄金继续大涨了。
因为黄金的不断暴涨，通常意味着世界已经越来越乱，变局随时会发生。
那是我们都无法想象和不愿看到的景象。
但作为成年人，我们必须手里有点这玩意。
但愿你永远拥有它，但愿你永远用不上它。
沒有留言:
張貼留言